多晶硅喊漲、硅片喊漲、電池片喊漲……一場(chǎng)甚囂塵上的漲價(jià)潮讓處于產(chǎn)業(yè)鏈下游但面向終端的組件企業(yè)充分領(lǐng)略到了“夾板氣”的難受，而破解“卡脖子”之痛，垂直一體化成為眾多組件企業(yè)的呼聲。
由此，晶澳擴(kuò)產(chǎn)、天合擴(kuò)產(chǎn)、隆基擴(kuò)產(chǎn)、晶科擴(kuò)產(chǎn)，組件龍頭企業(yè)顯然已率先發(fā)起“反攻”，紛紛補(bǔ)齊“短板”，擴(kuò)充一體化產(chǎn)能。
垂直一體化
梳理活躍于市場(chǎng)的主流光伏組件企業(yè)，大致可以分為垂直一體化組件廠商和專(zhuān)業(yè)組件廠商。
相比單一環(huán)節(jié)的組件企業(yè)，涵蓋硅片、電池片、組件全產(chǎn)業(yè)鏈的組件企業(yè)優(yōu)勢(shì)在于，一方面可以嚴(yán)控產(chǎn)品品質(zhì)，提高生產(chǎn)效率，充分降低生產(chǎn)成本，另一方面則在于產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)相匹配，增強(qiáng)抗風(fēng)險(xiǎn)能力。
由此，垂直一體化路線也深受老牌組件企業(yè)追捧，全球前五大組件廠商晶科、隆基、天合、晶澳、阿特斯均采取一體化布局。
然而，不難發(fā)現(xiàn)的是，即使是垂直一體化，各大企業(yè)核心重點(diǎn)仍就不盡相同，如晶科硅片、組件產(chǎn)能遠(yuǎn)大于電池片，隆基硅片產(chǎn)能獨(dú)大，天合、阿特斯硅片產(chǎn)能較小，而晶澳各環(huán)節(jié)產(chǎn)能最為均衡。
2019年至今，以降成本、擴(kuò)市占、卡位技術(shù)迭代為核心目標(biāo)的擴(kuò)產(chǎn)潮開(kāi)始席卷組件企業(yè)，龍頭企業(yè)更是趁機(jī)夯實(shí)主業(yè)擴(kuò)大產(chǎn)業(yè)集中度，而2020年的漲價(jià)潮下，一往無(wú)前的擴(kuò)產(chǎn)潮再填“補(bǔ)短板”重任。
上半年，晶科擴(kuò)產(chǎn)10GW硅片、17.5GW電池片及27GW組件，晶科能源副總裁錢(qián)晶表示，后續(xù)將繼續(xù)補(bǔ)齊（電池）短板；隆基繼續(xù)加固硅片產(chǎn)能的同時(shí)，擴(kuò)產(chǎn)16GW電池；8月12日，天合一改上半年一心突擊組件產(chǎn)能勢(shì)頭，新建及技改10GW電池項(xiàng)目，天合內(nèi)部人士表示，此舉不僅有助于控制成本，且可減少外購(gòu)原料，抵御市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；9月16日，晶澳更是一口氣宣布26GW硅片、9.5GW電池、3.5GW的擴(kuò)產(chǎn)計(jì)劃，全面擴(kuò)充一體化產(chǎn)能。
提高一體化程度無(wú)疑成為當(dāng)下組件企業(yè)的熱門(mén)路線之一，五大組件龍頭之外，近年來(lái)猛進(jìn)的東方日升創(chuàng)始人林海峰也曾發(fā)文透露，東方日升應(yīng)該會(huì)考慮產(chǎn)業(yè)鏈縱向延伸的問(wèn)題。不過(guò)，他對(duì)當(dāng)下洶涌澎湃的垂直一體化浪潮也充滿了擔(dān)憂：“當(dāng)垂直一體化產(chǎn)業(yè)鏈四面開(kāi)花時(shí)，一個(gè)脫離于正常發(fā)展規(guī)律的產(chǎn)業(yè)鏈還有可能存在確定性嗎？到那時(shí)恐怕不僅僅是產(chǎn)能過(guò)剩、資源浪費(fèi)和無(wú)休止的價(jià)格戰(zhàn)了?！?/p>
錢(qián)晶也提醒，企業(yè)應(yīng)結(jié)合自身實(shí)際考慮，光伏產(chǎn)業(yè)為資本密集型產(chǎn)業(yè)，且越往上游資本越密集，垂直一體化之后還要考慮長(zhǎng)遠(yuǎn)的市場(chǎng)狀況、供需關(guān)系，規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。
“鎖定”多晶硅長(zhǎng)單
擴(kuò)產(chǎn)筑起組件企業(yè)垂直一體化的堡壘，然而一解漲價(jià)潮的原始誘因即多晶硅短缺之困，簡(jiǎn)單擴(kuò)產(chǎn)顯然“略顯蒼傷”。
據(jù)業(yè)內(nèi)人士介紹，多晶硅產(chǎn)能投資金額大、技術(shù)工藝復(fù)雜、投產(chǎn)周期長(zhǎng)，具備較高的進(jìn)入壁壘，“幾乎沒(méi)有從下游擴(kuò)產(chǎn)至多晶硅環(huán)節(jié)的企業(yè)案例”。中國(guó)有色金屬工業(yè)協(xié)會(huì)硅業(yè)分會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，多晶硅領(lǐng)域已形成保利協(xié)鑫、永祥股份、新特能源、新疆大全、東方希望等寡頭主導(dǎo)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)格局，五大企業(yè)產(chǎn)能占比高達(dá)80%。
因此，改變路徑提前“鎖定”硅料大廠長(zhǎng)單成為組件企業(yè)的破題之道。
9月16日，晶澳科技下屬全資子公司東海晶澳太陽(yáng)能科技有限公司與新特能源達(dá)成戰(zhàn)略合作，計(jì)劃于2020年10月~2025年12月期間向新特能源及其下屬公司采購(gòu)原生多晶硅9.72萬(wàn)噸。
晶澳之前，上機(jī)數(shù)控、隆基股份也紛紛“搶貨”，分別與新疆大全、亞洲硅業(yè)簽訂多晶硅長(zhǎng)期采購(gòu)協(xié)議，采購(gòu)容量達(dá)1.67萬(wàn)噸、12.48萬(wàn)噸。
當(dāng)然，多晶硅長(zhǎng)單并不是剛剛興起的市場(chǎng)潮流，早在2006~2008年及2010年多晶硅價(jià)格暴漲時(shí)期，長(zhǎng)單模式頗為盛行。如廣為人知的昔日巨頭尚德的多晶硅十年長(zhǎng)單，但也正是這一長(zhǎng)單讓尚德付出了慘痛的教訓(xùn)。
不過(guò)，與往日固定價(jià)格的長(zhǎng)單不同，晶澳、上機(jī)數(shù)控、隆基的多晶硅長(zhǎng)單均采取月度議價(jià)的方式，規(guī)避強(qiáng)勁市場(chǎng)波動(dòng)的同時(shí)，保障原材料供應(yīng)。
據(jù)硅業(yè)分會(huì)消息顯示，截至本周，國(guó)內(nèi)11家在產(chǎn)多晶硅企業(yè)中，除新疆兩家尚未恢復(fù)至滿產(chǎn)運(yùn)行、四川一家暫未復(fù)產(chǎn)以外，其余均滿產(chǎn)運(yùn)行。根據(jù)硅料和硅片在產(chǎn)企業(yè)的生產(chǎn)現(xiàn)狀及計(jì)劃，預(yù)計(jì)9月份多晶硅供應(yīng)總量在3.7-3.8萬(wàn)噸（包括進(jìn)口量），需求量在3.9-4.0萬(wàn)噸，仍有0.1-0.3萬(wàn)噸的供應(yīng)缺口，因此市場(chǎng)供小于求的局面尚未扭轉(zhuǎn)，但日趨緊張的上下游博弈，使得多晶硅價(jià)格上漲乏力。
多晶硅向下傳導(dǎo)，當(dāng)下產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)價(jià)格正趨于穩(wěn)定，但面對(duì)年底搶裝潮支撐，價(jià)格變動(dòng)將不會(huì)太大。
來(lái)源：北極星太陽(yáng)能光伏網(wǎng) 作者：水七沐
